I. Nút thắt cốt lõi: Nguồn cung-Mất cân bằng nhu cầu trong các kết nối quang học được thúc đẩy bởi việc mở rộng AI
Sự phát triển bùng nổ của điện toán AI đã làm tăng nhu cầu truyền dữ liệu tốc độ cao trong các trung tâm dữ liệu. Tuy nhiên, các giải pháp tích hợp quang tử silicon bị hạn chế bởi cấu trúc vùng cấm vật liệu của chúng và không thể tạo ra ánh sáng một cách tự động, khiến chúng phải phụ thuộc vào laser InP làm nguồn sáng cốt lõi. Theo cảnh báo từ gã khổng lồ truyền thông quang học hàng đầu ở nước ngoài Lumentum, tình trạng thiếu laser InP hiện nay thậm chí còn nghiêm trọng hơn cả chip nhớ. Lô hàng của họ hiện thấp hơn 30% so với nhu cầu của khách hàng và khoảng cách tiếp tục gia tăng. Hiện tượng này cho thấy nút thắt trong quá trình phát triển AI đã chuyển từ “chip máy tính” sang “kết nối quang học”.
II. Cơ hội công nghiệp: Cơ hội đột phá cho ba lĩnh vực chính
Sự thiếu hụt trầm trọng của laser InP đang định hình lại sự phân bổ giá trị trên toàn bộ chuỗi ngành truyền thông quang học, mang đến những cơ hội đáng kể trong ba lĩnh vực sau:
Nguyên liệu thô cốt lõi thượng nguồn:Việc sản xuất InP chủ yếu dựa vào indium có độ tinh khiết cao. Là nước sản xuất indium sơ cấp lớn nhất thế giới (chiếm khoảng 70% sản lượng toàn cầu), Trung Quốc nắm giữ lợi thế cố hữu về nguồn tài nguyên. Với việc InP được đưa vào các biện pháp kiểm soát xuất khẩu, vị trí chiến lược của các doanh nghiệp nguyên liệu nền và indium có độ tinh khiết cao-thượng nguồn càng được nhấn mạnh.
Chip quang và laser giữa dòng:Các công ty chip quang trong nước với khả năng IDM (Integrated Device Manufacturing) đang tăng tốc đột phá. Ví dụ: các doanh nghiệp trong nước đã phát triển thành công các quy trình tăng trưởng epiticular cho laser dựa trên InP 6-inch, với các chỉ số hiệu suất chính đạt đến mức hàng đầu quốc tế. Điều này dự kiến sẽ giảm giá thành chip quang trong nước xuống 60%-70% đối với quy trình 3 inch, đẩy nhanh tốc độ thay thế trong nước.
Mô-đun quang hạ lưu và tích hợp hệ thống:Các doanh nghiệp Trung Quốc hiện chiếm một nửa trong số 10 nhà cung cấp mô-đun quang học hàng đầu toàn cầu. Đối mặt với những tắc nghẽn ở khâu thượng nguồn, các nhà sản xuất mô-đun quang học hàng đầu trong nước đang tích cực thúc đẩy việc xác minh nhập khẩu chất nền InP trong nước. Bằng cách áp dụng thiết kế cộng tác "chip{2}}mô-đun", họ đang đảm bảo an toàn cho chuỗi cung ứng và dần dần chuyển đổi từ đầu ra sản phẩm đơn lẻ sang hệ thống "giải pháp kết nối quang" toàn diện.
III. Tiến hóa công nghệ: Nút thắt nguồn cung đẩy nhanh việc áp dụng các công nghệ mới như CPO
Đối mặt với hạn chế về công suất của các mô-đun quang có thể cắm truyền thống liên quan đến laser InP, ngành này đang đẩy nhanh quá trình chuyển đổi sang công nghệ Quang học đóng gói Co-(CPO) tích hợp cao. CPO giảm đáng kể mức tiêu thụ điện năng và tăng mật độ băng thông bằng cách-đóng gói công cụ quang học với chip chuyển mạch. Mặc dù việc sản xuất hàng loạt CPO cũng bị hạn chế bởi nguồn cung chip laser InP thượng nguồn, xu hướng công nghệ này sẽ buộc chuỗi ngành phải tăng tốc mở rộng công suất. Trong tương lai, các công ty nắm vững các khả năng cốt lõi trong tăng trưởng epiticular, sản xuất chip hoặc tích hợp quang tử silicon sẽ nắm giữ sáng kiến mạnh mẽ hơn trong vòng lặp lại công nghệ này.
